Karl Rahm nacque il 2 aprile 1907 a Klostenburg in Austria. Assunse il comando del campo di Theresienstadt nel febbraio 1944.
Fu durante il suo periodo di comando che si svolse la visita della Croce Rossa Internazionale al campo di Theresienstadt. Proprio Karl Rahm organizzò le finte orchestre, le finte distribuzioni di cibo, i finti negozi all'interno del campo. Come risultato gli ispettori della Croce Rossa stilarono un rapporto assolutamente favorevole che venne sfruttato dalla propaganda nazista. E fu Rahm ad organizzare il film propagandistico "Il Führer regala una città agli ebrei" che fece il giro delle sale cinematografiche tedesche.
Venne impiccato il 30 aprile 1947.

Fonti: National Archives A3343-SSO-004B